江苏兴化农商行拟定增募资4.38亿 大股东张家港行持股降至20%

　　近期，证监会网站披露了江苏兴化农村商业银行股份有限公司（以下简称兴化农商行）的定向发行说明书（申报稿）。该行拟定向发行1.042亿股新股，募集资金总额4.38亿元，所募集的资金主要用于补充该行的核心一级资本，提高资本充足率。

　　据了解，兴化农商行此次定向发行的对象共计2名，分别是江苏张家港农村商业银行股份有限公司（以下简称张家港行）（002839，SH）、兴化市经济发展有限公司（以下简称兴化经发），两者分别认购647.6万股、9772.4万股。

　　定增拟引入新投资者

　　上述定向发行说明书显示，兴化农商行此番定增拟发行10420万股新股，发行价格为人民币4.20元/股。两名定向发行对象——张家港行和兴化经发分别认购647.6万股、9772.4万股，认购股票的金额则分别为2719.92万元、41044.08万元。

　　其中，张家港行为兴化农商行现有法人股东，兴化经发则为该行本次新增法人投资者。依据股份认购协议，张家港行和兴化经发所认购的股份的限售期为5年，即所认购的新发行股份自本次发行结束之日起5年内不得转让。

　　截至2019年5月31日，兴化农商行股份总数为8.78亿股，股东户数共1040户。该行股权结构较为分散，不存在控股股东和实际控制人。资料显示，兴化农商行前五大股东分别是：张家港行（持股比例21.64%）、江苏兴海特钢有限公司（持股比例5%）、泰州温泰市场管理有限公司（持股比例4.41%）、泰州鑫州不锈钢有限公司（持股比例4.22%）、苏州市吴东市政工程有限公司（持股比例4.20%）。

　　根据本次发行方案，兴化农商行本次发行1.042亿股股份，发行后该行股本总额9.82亿股，张家港行持有该行股份1.96亿股，占本次发行完成后总股本的20%。本次发行完成后，兴化农商行仍不存在控股股东和实际控制人。

　　兴化农商行表示，本次定向发行股票募集资金主要用于补充公司核心一级资本，提高资本充足率，以支持公司业务持续、健康发展。本次发行完成后，公司的资本实力将得到进一步增强，为公司各项业务的可持续发展提供充足的资本支持；同时，提升公司风险抵御能力及优化公司股权结构，进而增强公司服务小微企业、服务“三农”的实力。

　　截至2018年末，兴化农商行的资本充足率、一级资本充足率、核心一级资本充足率分别为17.50%、16.65%、16.65%。据了解，在不考虑发行费用、利润累计等因素的情况下，假设发行前后加权风险资产不变，按本次定向发行股票募集资金金额4.38亿元为测算基础，本次发行完成后，该行上述三项指标将分别提升至19.34%、18.49%、18.49%。

　　去年末不良贷款率2.46%

　　兴化农商行前身系成立于1995年的兴化市农村信用合作联社，经批准于2006年改制为农村合作银行，并于2011年由农村合作银行改制为农村商业银行。

　　截至2018年末，兴化农商行资产总额为433.41亿元，较2017年末增加1.14%。其中发放贷款和垫款223.46亿元，在资产总额中占比51.56%。

　　另外，2018年末，兴化农商行的可供出售金融资产科目同比增幅较大。该行表示，公司可供出售金融资产主要由国债、金融债券、地方政府债券、企业债券、同业存单及成本计量的权益工具等构成。2017年末及2018年末，该行可供出售金融资产净额分别为20.15亿元、42.58亿元，2018年末较2017年末增幅为111.38%，主要系公司加大了对同业存单投资所致。

　　2018年度，兴化农商行实现营业收入14.53亿元，净利润4.18亿元，营业收入和净利润均实现稳定增长。

　　具体来看，兴化农商行的营业收入主要来源为利息净收入和投资收益。2018年，该行实现利息净收入9.61亿元，在营收中占比为66.11%。其次是投资收益，2018年该行投资收益主要为持有至到期投资、可供出售金融资产以及应收款项类投资所产生的利息收入，投资收益金额为4.72亿元，在营收中占比为32.49%。

　　资产质量方面，2018年末，兴化农商行不良贷款率为2.46%，较上年末下降0.37个百分点。拨备覆盖率为210.45%，较上年末上升34.24个百分点。